Rekor Tertinggi Baru Wall Street Didorong Melandainya Inflasi Produsen (PPI) & Penurunan Yield Obligasi
Berikut 3 Katalis Utama Untuk Indeks Saham AS
Wall Street Cetak Rekor Tertinggi:
Indeks S&P 500 (+0,7%) dan Nasdaq (+0,8%) menembus rekor tertinggi sepanjang masa setelah data inflasi produsen (PPI) mendingin, yang menurunkan ekspektasi kenaikan suku bunga The Fed.
- Sektor Teknologi & Imbal Hasil Obligasi:
Saham teknologi memimpin penguatan (sektor teknologi S&P 500 naik +1%) berkat dorongan penurunan imbal hasil (yield) obligasi AS 10-tahun ke 4,636%.
- Penurunan Harga Minyak Mentah:
Harga minyak Brent terkoreksi 2,3% ke $86,96/barel, mengakhiri kenaikan 6 hari beruntun setelah pasar merespon pemangkasan proyeksi permintaan global dari IEA dan OPEC.
Sentimen positif untuk indeks saham AS:Â Mendinginnya data PPI dan CPI memberikan keleluasaan bagi The Fed untuk menahan suku bunga, yang dikombinasikan dengan penurunan yield obligasi serta harga minyak untuk mendorong S&P 500 menembus rekor tertinggi barunya.
Harga Emas Terkoreksi dari Puncak Dua Bulan Akibat Aksi Profit-Taking Pasca-Rilis Data PPI
Berikut 3 Katalis Utama Untuk XAUUSD
Emas Terkoreksi dari Puncak:
Harga emas spot turun 1,3% ke $4.352,23/oz akibat aksi lepas posisi (profit-taking) investor setelah sempat menyentuh level tertinggi baru dua bulan.
- Inflasi PPI Mendingin:
Data PPI AS Juli tumbuh lebih landai dari perkiraan, meningkatkan probabilitas The Fed menahan suku bunga pada September menjadi ~66%.
- Penurunan Harga Minyak Mentah:
Minyak Brent terkoreksi 2,3% ke $86,97/barel, meredakan tekanan inflasi energi jangka pendek meskipun ketegangan Selat Hormuz belum usai.
Sentimen negatif:Â Meskipun mendinginnya data PPI menurunkan probabilitas kenaikan suku bunga The Fed (seharusnya mendukung emas), aksi profit-taking dari level puncak dua bulan serta penurunan harga minyak mentah memicu koreksi teknis pada harga emas.
Berikut 3 Katalis Utama Untuk OIL
Lonjakan Stok AS & Lemahnya Permintaan:
Data EIA menunjukkan stok minyak mentah AS melonjak tajam hingga 17,4 juta barel (tertinggi sejak Januari 2023). Hal ini diperburuk oleh laporan OPEC dan IEA yang memangkas proyeksi permintaan minyak global untuk tahun ini dan 2026.
- Koreksi Harga Minyak Mentah:
Sentimen negatif dari lonjakan suplai dan melemahnya permintaan tersebut memicu aksi jual. Brent ditutup anjlok 2,15% ke $87,07/barel dan WTI turun 2,4% ke $81,25/barel, mematahkan tren kenaikan selama sepekan terakhir.
- Ketegangan Geopolitik Menahan Penurunan:
Kejatuhan harga minyak tertahan oleh kekhawatiran gangguan pasokan fisik akibat serangan drone Houthi ke kilang Aramco Arab Saudi, kebuntuan penguasaan Selat Hormuz antara AS-Iran, serta serangan Ukraina yang melumpuhkan kilang minyak Rusia.
Sentimen negatif untuk harga OIL:Â Fokus pasar bergeser ke arah memburuknya fundamental ekonomi (lonjakan stok AS dan pemangkasan proyeksi permintaan IEA/OPEC) yang menekan harga secara signifikan. Namun, risiko gangguan pasokan dari memanasnya eskalasi di Timur Tengah dan Rusia bertindak sebagai bantalan yang mencegah harga minyak jatuh lebih dalam.
Penggerak Pasar Forex dan Komoditi Hari Ini
Pengaruh Data Terhadap Perubahan Harga.
Prediksi USD
- Core Retail Sales (MoM) (Jul) (USD)
Diperkirakan ada pemulihan pada penjualan ritel inti (di luar sektor otomotif) secara bulanan dari data sebelumnya -0.2% menjadi 0.2%.
Dampak: Berpotensi USD menguat jika data dirilis lebih besar dari forecast, mengindikasikan ketahanan daya beli konsumen AS terhadap barang-barang kebutuhan utama.
- Retail Sales (MoM) (Jul) (USD)
Diperkirakan ada perlambatan pada tingkat pertumbuhan penjualan ritel secara keseluruhan dari data sebelumnya 0.2% menjadi 0.1%.
Dampak: Berpotensi USD melemah jika data dirilis lebih kecil dari forecast, mengindikasikan adanya pendinginan pada aktivitas konsumsi masyarakat.
Disclaimer:
Analisis ini disusun semata-mata sebagai referensi dan bukan merupakan ajakan untuk melakukan transaksi. Keputusan trading harus mempertimbangkan berbagai faktor, termasuk kondisi pasar, profil risiko, serta strategi masing-masing individu. Perdagangan berjangka merupakan aktivitas yang memiliki risiko tinggi, sehingga seluruh keputusan dan konsekuensi transaksi sepenuhnya menjadi tanggung jawab pribadi.
Share on:
